本報(bào)訊 昨日，深交所發(fā)布《中小企業(yè)板上市公司限售股份上市流通實(shí)施細(xì)則(2009年修訂)》，對(duì)2006年5月的該文件版本進(jìn)行了修改完善。此舉旨在適應(yīng)中小企業(yè)板快速發(fā)展的監(jiān)管需要，進(jìn)一步規(guī)范中小企業(yè)板限售股份上市流通行為。

昨日，深交所有關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人對(duì)六處改動(dòng)進(jìn)行了講解說(shuō)明。

一是擴(kuò)大了《實(shí)施細(xì)則》的適用范圍。原《實(shí)施細(xì)則》僅適用于已完成股權(quán)分置改革的上市公司原非流通股的上市流通。2006年5月新老劃斷之后，中小企業(yè)板市場(chǎng)規(guī)模快速擴(kuò)大，首次公開(kāi)發(fā)行前已發(fā)行股份、非公開(kāi)發(fā)行股份等新的限售股份數(shù)量顯著增加，有關(guān)的上市流通行為也需加以規(guī)范。修訂后的《實(shí)施細(xì)則》將首次公開(kāi)發(fā)行前已發(fā)行股份、非公開(kāi)發(fā)行股份等有限售條件的股份均納入規(guī)范范圍。

二是強(qiáng)調(diào)股東和公司不得操縱股價(jià)配合限售股份上市流通。修訂后的《實(shí)施細(xì)則》增加了一個(gè)條款，特別強(qiáng)調(diào)相關(guān)股東和上市公司在限售股份上市流通前，不得通過(guò)提供、傳播虛假或者誤導(dǎo)性信息等任何方式操縱公司股票交易價(jià)格。

三是強(qiáng)化了限售股東是否存在資金占用和違規(guī)擔(dān)保的披露要求。為了進(jìn)一步遏制資金占用、違規(guī)擔(dān)保等與股東相關(guān)的常見(jiàn)違規(guī)行為，修訂后的《實(shí)施細(xì)則》要求上市公司在限售股份上市流通提示性公告中披露相關(guān)股東是否非經(jīng)營(yíng)性占用上市公司資金，上市公司對(duì)其是否存在違規(guī)擔(dān)保。

四是進(jìn)一步明確了有關(guān)自律監(jiān)管和紀(jì)律處分措施。根據(jù)《深圳證券交易所自律監(jiān)管措施和紀(jì)律處分措施實(shí)施細(xì)則（試行）》（深證上〔2009〕44號(hào)），對(duì)《實(shí)施細(xì)則》中有關(guān)自律監(jiān)管和紀(jì)律處分措施條款進(jìn)行了修訂，指出相關(guān)股東在限售股份上市流通過(guò)程中發(fā)生違規(guī)行為的，可以視情節(jié)輕重采取約見(jiàn)談話、書(shū)面警示、限制交易等自律監(jiān)管措施，可以給予通報(bào)批評(píng)、公開(kāi)譴責(zé)等紀(jì)律處分。

五是刪除了與《中小企業(yè)板控股股東、實(shí)際控制人行為指引》相重復(fù)的內(nèi)容。深交所2007年5月發(fā)布的《中小企業(yè)板上市公司控股股東、實(shí)際控制人行為指引》，吸收了原《實(shí)施細(xì)則》中控股股東、實(shí)際控制人出售公司股份的有關(guān)內(nèi)容。為避免重復(fù)，修訂后的《實(shí)施細(xì)則》刪除了相應(yīng)的具體內(nèi)容，僅提示控股股東、實(shí)際控制人出售限售股份還應(yīng)遵守《中小企業(yè)板上市公司控股股東、實(shí)際控制人行為指引》。

六是刪除了以向特定投資者配售形式出售股份的有關(guān)內(nèi)容。原《實(shí)施細(xì)則》對(duì)以向特定投資者配售形式出售股份進(jìn)行了原則性規(guī)定，但可操作性不強(qiáng)，在實(shí)踐中也沒(méi)有出現(xiàn)以向特定投資者配售形式出售股份的案例。因此，修訂后的《實(shí)施細(xì)則》刪除了有關(guān)內(nèi)容。

此外，新版《實(shí)施細(xì)則》規(guī)定，股東通過(guò)深交所證券交易系統(tǒng)出售限售股份導(dǎo)致其與一致行動(dòng)人在上市公司中擁有權(quán)益的股份占上市公司股份總額的比例每減少5%時(shí)，應(yīng)當(dāng)按照《證券法》、《上市公司收購(gòu)管理辦法》等法律、行政法規(guī)、部門(mén)規(guī)章和有關(guān)規(guī)則的要求，在事實(shí)發(fā)生之日起三日內(nèi)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)和本所作出書(shū)面報(bào)告，抄報(bào)上市公司所在地的中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)，通知上市公司并披露權(quán)益變動(dòng)報(bào)告書(shū)。